UYGULAMALI MATEMATİK (TÜRKÇE, TEZLİ) | |||||
Yüksek Lisans | TYYÇ: 7. Düzey | QF-EHEA: 2. Düzey | EQF-LLL: 7. Düzey |
Ders Kodu | Ders Adı | Yarıyıl | Teorik | Pratik | Kredi | AKTS |
MAT5029 | Finansal Analizi | Güz Bahar |
3 | 0 | 3 | 12 |
Bu dersin açılması ilgili bölüm tarafından yarıyıl başında belirlenir |
Öğretim Dili: | Tr |
Dersin Türü: | Departmental Elective |
Dersin Seviyesi: | LİSANSÜSTÜ |
Dersin Veriliş Şekli: | Yüz yüze |
Dersin Koordinatörü: | Prof. Dr. İRİNİ DİMİTRİYADİS |
Dersin Amacı: | Dersin amacı öğrenciye farklı risk türlerini ve risk ölçüm yöntemlerini işlemektir. |
Bu dersi başarıyla tamamlayabilen öğrenciler; Dersin sonunda öğrenci, piyasa riski, kredi riski ve operasyonel risklerin özelliklerini ve ölçüm ve tahmin yöntemlerini bilecektir. |
Risk tanımı, piyasa, kredi ve operasyonel riskler, finansal türev ürünler, opsiyon kavramı, forward ve swaplar, piyasa riski ölçümü, Var ve tutarlı risk ölçümleri, piyasa riski tahmini, volatilite ve korelasyon, parametrik yaklaşımlar, likidite riski tahmini, kredi riski tahmini, operasyonel risk tahmininin esasları. |
Hafta | Konu | Ön Hazırlık | |
1) | Risk tanımı, risk türleri, risk ölçümleri, riskten kaçınma. | ||
2) | Piyasa riski, kredi riski ve operasyonerl risk tanımı. Var ve risk ölçümleri. | ||
3) | Finansal türev ürünler: kavramlar ve değerleme. Sakınma stratejileri, forward ve future'ların fiyatlamsı, forward değer anlaşmaları, faiz değerleri | ||
4) | Opsiyon kavramı, stratejiler, binom ağaçlar ve Black Sholes, greekler. | ||
5) | Faiz oranları:faiz oranlarını saptama, forward, opsiyon ve swaplar, faize bağlı ürünler. | ||
6) | Sabit gelirli menkul kıymetler. | ||
7) | Piyasa riski ölçümü. Piyasa riskinin unsurları. Finansal riskin ölçümü. Var, tutarlı risk ölçümleri. | ||
8) | Piyasa riski tahmini. Parametrik olmayan yaklaşımlar,volatilite tahmini, kovaryans ve korelasyon. | ||
9) | Parametrik yaklaşımlar: Koşullu ve koşulsuz varyans, Normal Varyans, Lognormal dağılım, diğer yöntemler:Levy, normal karışım, stokastik volatilite, Cornish Fisher. | ||
10) | Çok değişkenli Normal varyans-kovaryans yaklaşımı. | ||
11) | Var. Var'ın hesaplanması. Var yöntemleri. Bir portföyün Var'nın hesaplanması. Var'ın simülasyonla hesaplanması. | ||
12) | Var'ı geriye dönük test etme, stres testleri, Var'ın kısıtlamaları. Risk ve getiri arasındaki ilişki. Likidite, Kredi ve Operasyonel Riskler | ||
13) | Modern Portföy Teorisi, Portföy kullanılarak riski minimize etmek, “Efficient Frontier” kavramı | ||
14) | Operasyonel risk hesaplamanın temelleri. Excel ile Mean Variance Efficient Portfolio uygulaması; Sermaye Katkı Fiyatlama Modeli ve Beta kavramı. |
Ders Notları: | Steven Allen, Financial Risk Management, Wiley. |
Diğer Kaynaklar: | Artzner, Ph., F. Delbaen, J.-M. Eber, D. Heath, “Coherent measures of risk”, Mathematical Finance, vol.9, no. 3 (1999), 203–228. Denault, Michel, “Coherent allocation of risk capital”, 2001 (update of 1999 original) Cummins, J. D., 2000, Allocation of Capital in the Insurance Industry, Risk Management & Insurance Review, 3: 7-27. Meyers, G. G., 2003, The Economics of Capital Allocation, in: The Casualty Actuarial Society Forum, Fall 2003 Edition, Download (2005/07/26): www.casact.org/pubs/forum/03fforum/03fftoc.htm, 391-418. |
Yarıyıl İçi Çalışmaları | Aktivite Sayısı | Katkı Payı |
Devam | % 0 | |
Laboratuar | % 0 | |
Uygulama | % 0 | |
Arazi Çalışması | % 0 | |
Derse Özgü Staj | % 0 | |
Küçük Sınavlar | % 0 | |
Ödev | % 0 | |
Sunum | % 0 | |
Projeler | 2 | % 30 |
Seminer | % 0 | |
Ara Sınavlar | 1 | % 30 |
Ara Juri | % 0 | |
Final | 1 | % 40 |
Rapor Teslimi | % 0 | |
Juri | % 0 | |
Bütünleme | % 0 | |
Toplam | % 100 | |
YARIYIL İÇİ ÇALIŞMALARININ BAŞARI NOTU KATKISI | % 30 | |
YARIYIL SONU ÇALIŞMALARININ BAŞARI NOTUNA KATKISI | % 70 | |
Toplam | % 100 |
Aktiviteler | Aktivite Sayısı | Süre (Saat) | İş Yükü |
Ders Saati | 14 | 3 | 42 |
Laboratuvar | 0 | 0 | 0 |
Uygulama | 0 | 0 | 0 |
Derse Özgü Staj | 0 | 0 | 0 |
Arazi Çalışması | 0 | 0 | 0 |
Sınıf Dışı Ders Çalışması | 14 | 4 | 56 |
Sunum / Seminer | 0 | 0 | 0 |
Proje | 2 | 24 | 48 |
Ödevler | 0 | 0 | 0 |
Küçük Sınavlar | 0 | 0 | 0 |
Ara Juri | 0 | ||
Ara Sınavlar | 1 | 24 | 24 |
Rapor Teslimi | 0 | ||
Juri | 0 | ||
Final | 1 | 30 | 30 |
Toplam İş Yükü | 200 |
Etkisi Yok | 1 En Düşük | 2 Düşük | 3 Orta | 4 Yüksek | 5 En Yüksek |
Dersin Program Kazanımlarına Etkisi | Katkı Payı |